Слишком большое число начинающих трейдеров не имеет представления о том, как неумение читать ленту сказывается на их результатах. Мы обсудим с вами все тонкости этих навыков, позволяющих трейдерам в SMB иметь последовательную положительную динамику прибылей и убытков.

Поскольку меня нередко донимают расспросами касательно финансовой ценности частных торгов^іх компаний, я решил посвятить этому вопросу целую главу. Я разрушу миф о том, что трейдеру-новичку надо обязательно находиться вблизи супертрейдера, чтобы чему-нибудь научиться. Многие молодые трейдеры способны существенно улучшить показатель прибыль/убыток и статистику торгов^іх операций, если помочь им понять, как сорвать банк, объяснить важность ограничения убытков и то, каким образом выбраться из полосы убыточн^хх сделок.

Место трейдера в частной трейдинговой фирме является пределом мечтаний для многих молодых людей, но, оказавшись на нем, они часто теряются, не имея четкого представления о путях достижения успеха. Bloomberg, CNBC, Fox и другие каналы пичкают своих зрителей бесчисленными интервью с напыщенно вещающими профессионалами рынка. Мне знакомо множество начинающих трейдеров, под завязку перегруженн^іх информацией, проблема котор^іх - в отсутствии собственных идей. В Главе 4 (Пирамида успеха) мы предложим вашему вниманию старую и надежную технику тренинга от Джона Вудена, тренера баскетбольной команды Калифорнийского университета.

На протяжении всего того времени, которое я посвятил тредингу и обучению трейдеров, основополагающие концепции торговли безжалостно вбивались в меня не кем иным, как моим боссом - Его Величеством Рынком. Не владеющий этими знаниями трейдер, напоминает бомбу с часовым механизмом. Вот почему каждый трейд для нас - Один хороший трейд. «Следующий розыгрыш!» - кричит своим баскетболистам тренер университета Дьюка Кржижевски. В SMB Capital мы совершаем Один хороший трейд, затем Один хороший трейд, и еще раз - Один хороший трейд. Каждый трейд мы оцениваем по степени соответствия семи фундаментальным критериям, отвечать которым должен Один хороший трейд.

Последние 12 лет мне приходилось постоянно приспосабливаться к множеству различн^іх рынков. Я расскажу вам о торговых формациях, наилучшим образом подходящих для определенного торгового периода. Что еще важнее, я ознакомлю вас с принципом, следуя которому, позволило мне генерировать прибыль на таком большом количестве отличающихся друг от друга рынках - я сумел к ним адаптироваться. Добро пожаловать в мир трейдинга, где вы сможете принимать решения самостоятельно, а на следующий день изменять их, где не существует потолка прибыльности, где с вами будет соседствовать множество забавных личностей. Проще говоря, лучшей работы, чем частный трейдинг, для меня в этом мире не существует. Трейдеры, находящиеся в процессе становления, еще не достигшие максимума возможностей, а также люди, только собирающиеся заняться |трейдингом, - эта книга написана для вас. Рынок научил меня тысяче мелких хитростей, необходимых для того, чтобы превратить себя в успешного трейдера. Степень полезности многих из них явно недооценивается людьми. Добро пожаловать за кулисы мира частного трейдинга. Мира, в котором царит жесткая конкуренция. Веселое, считывающее дух и воображение место приложения сил элитных исполнителей, без устали совершенствующих свое высокое искусство под неусыпным и жестоким оком сурового Хозяина - Его Величества Рынка.

Список действующих лиц

На страницах этой книги вы близко познакомитесь со многими трейдерами. Так уж

повелось, что в торговых залах трейдеры используют для общения короткие прозвища,

наш офис в этом плане не является исключением.

Майк Беллафиоре, Белла (Mike Bellqfiore, Bella);

СТИВ Спенсер (Steve Spencer);

Джи-Мэн (GMan);

Джей-Тома (JToma);

Рой Дэвис (Roy Davis);

Александер Джеймз (Alexander James);

Мордоворот (The Enforcer);

Франчайз (Franchise);

Доктор Импульс (Dr. Momentum)

Манимейкер (MoneyMaker);

Яппо-хиппи (The Yipster);

Зет-Маш (ZMush, Z$);

Штука-баксов (G - сокращение от grand, тысяча долларов).

В дополнение к историям этих людей, в разделе - Трейдеры спрашивают, вы найдете истории читателей, таких же, как и вы. Некоторые вопросы касательно частного трейдинга вновь и вновь задаются мне по электронной почте или размещаются на блоге компании SMB Capital, и я пользуюсь возможностью ответить на них через эту книгу.

Майк Беллафиоре Июнь 2010 года

Часть і. За кулисами частной трейдинговой компании

Глава і. Эти парни - лучшие в своем деле

Я принадлежу к наиболее интересной группе обитателей Уолл-стрит, на котор^іх еще совсем недавно никто не обращал особого внимания. Впрочем, в последнее время все изменилось.

Я являюсь одним из основателей частной (proprietary) трейдинговой фирмы, которая, несмотря на то, что многие из базовых принципов ее Моты схожи с методами, принятыми в банках, брокерских домах или хедж-фондах, совсем не похожа на все эти структуры.

От 50 до 70 процентов объемов дневной торговли корпоративными цепными бумагами на Уолл-стрит приходится на долю частных трейдингов^іх компаний. Да, зрение вас не обмануло: 50-70 процентов. Из месяца в месяц брокеры зарабатывают сотни миллионов долларов комиссионного на компаниях, подобн^іх нашей. Эти денежные потоки безостановочно наполняют закрома клиринговых фирм, которые, абсолютно ничем не рискуя, снимают сливки с тяжелой работы наших трейдеров. Правительство тоже не зевает, загребая каждый год сотни миллионов под видом налогов на ценные бумаги (я не жалуюсь, а просто констатирую факты).