где: I – число дней со дня сделки до дня выплаты купона;

B – число дней между выплатами купона.

где: P – расчетная цена облигации;

n – количество платежей по купону;

Ci – сумма платежа по i-му купону;

Ti – число дней до платежа i;

ri – процентная ставка, соответствующая сроку Ti и отвечающая уровню риска инвестиций в такие облигации. Уровень риска инвестиций в облигации и значения процентных ставок определяются налогоплательщиком на основании оценки рыночной конъюнктуры на дату определения расчетной цены в соответствии с порядком, закрепленным учетной политикой для целей налогообложения;

Tj – число дней до платежа j;

Nj – сумма платежа j-й части стоимости облигаций;

B – база начисления процентов в валюте, в которой выражен номинал облигации, согласно конвенции соответствующей валюты;

Al – величина накопленного купонного дохода на дату определения расчетной цены.

По акциям акционерных обществ, которые не относятся к страховым, кредитным организациям и инвестиционным фондам, расчетная стоимость определяется:

– по обыкновенным акциям делением стоимости чистых активов общества, рассчитанных в соответствии с Порядком оценки стоимости чистых активов акционерных обществ, утвержденным Приказом Министерства финансов Российской Федерации от 29.01.2003 № 10н и Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг от 29.01.2003 № 03-6/пз, уменьшенной на долю чистых активов, которая приходится на размещенные привилегированные акции общества, на общее количество размещенных обществом обыкновенных акций;

– по обыкновенным акциям акционерных обществ, отчетность которых составлена в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности, делением капитала общества, рассчитанного согласно указанным стандартам, уменьшенного на долю капитала, которая приходится на размещенные привилегированные акции общества, на общее количество размещенных обществом обыкновенных акций;

– по привилегированным акциям делением стоимости чистых активов (капитала) общества, которая приходится на размещенные привилегированные акции общества, на общее количество таких акций.

Стоимость чистых активов (капитала) общества, приходящихся на привилегированные акции общества, определяется исходя из предусмотренных уставом общества ликвидационной стоимости привилегированных акций и размера дивидендов по привилегированным акциям.

Если в результате определения расчетной стоимости акций, не обращающихся на ОРЦБ в соответствии с правилами, установленными ФРСР, будет получено отрицательное значение, то расчетная стоимость акций принимается равной нулю.

Расчетная стоимость необращающегося векселя определяется:

– по дисконтным векселям по формуле

где: P – расчетная цена дисконтного векселя;

N – номинал векселя;

d – ставка дисконта в процентах от номинала векселя с учетом уровня инвестиций в вексель. Уровень риска инвестиций в вексель определяется налогоплательщиком на основании оценки рыночной конъюнктуры на дату определения расчетной цены в соответствии с порядком, закрепленным учетной политикой для целей налогообложения;

t – срок до погашения векселя в календарных днях, в случае если срок погашения векселя наступил, t принимается равным нулю;

t1 – база расчета срока, равная 365 (366) дням или 360 дням в соответствии с конвенцией валюты, в которой осуществляются расчеты по векселю;

– по процентным векселям по формуле

где: P – расчетная цена процентного векселя;

N – номинал векселя;

C – процентная ставка по векселю;

r – ставка дисконтирования, соответствующая уровню риска инвестиций в вексель. Уровень риска инвестиций в вексель и значение процентной ставки определяются налогоплательщиком на основании оценки рыночной конъюнктуры на дату определения расчетной цены в соответствии с порядком, закрепленным учетной политикой для целей налогообложения;

t – срок от покупки (продажи) векселя до погашения векселя в календарных днях, в случае если срок погашения векселя наступил, t принимается равным нулю;

t1 – база расчета срока, равная 365 (366) дням или 360 дням в соответствии с конвенцией валюты, в которой осуществляются расчеты по векселю.

При реализации ценных бумаг на расходы списывается учетная стоимость реализованных ценных бумаг в порядке, установленном налогоплательщиком в учетной политике. Пункт 9 ст. 280 НК РФ предусматривает два метода оценки ценных бумаг при списании для целей налогообложения прибыли: по стоимости первых по времени приобретений (ФИФО) и по стоимости единицы. Последний метод оценки применяется к неэмиссионным индивидуализированным ценным бумагам.